Dlaczego inwestor miałby chcieć zainwestować w REIT?
Zamożne osoby mogą inwestować w fundusze powiernicze nieruchom*ości (REIT) z różnych powodów, m.indywersyfikacja, generowanie dochodów i potencjalne korzyści podatkowe.
Korzyści z REIT-ów
REIT zazwyczaj wypłacają wyższe dywidendy niż akcje zwykłe. REIT są w stanie generować wyższe zyski, częściowo dzięki korzystnej strukturze podatkowej. Fundusze te są właścicielami nieruchom*ości generujących przepływy pieniężne. REIT są zazwyczaj notowane na giełdzie krajowej i zapewniają inwestorom znaczną płynność.
Kluczowe punkty. REIT osiągają lepsze wyniki niż akcje w horyzoncie 20–50 lat.Większość REIT charakteryzuje się mniejszą zmiennością niż S&P 500, a niektóre są o połowę mniej zmienne niż cały rynek. Kilka pojedynczych REIT-ów przyniosło znacznie wyższe stopy zwrotu niż S&P 500.
Kongres utworzył REIT w 1960 rudostępnienie przeciętnym inwestorom inwestycji w duże, przynoszące dochód nieruchom*ości w drodze zakupu kapitału własnego.
Zalety i wady REIT-ów
REIT można łatwo kupić i sprzedać, ponieważ większość transakcji odbywa się na giełdach publicznych. REIT oferują atrakcyjne zwroty skorygowane o ryzyko i stabilne przepływy pieniężne. Włączenie nieruchom*ości do portfela zapewnia dywersyfikację i dochód oparty na dywidendach.
REIT mogą zapewnić korzyści z dywersyfikacji portfela inwestora. Brokerzy-dealerzy tworzyli fundusze funduszy hedgingowych, aby mniejsi inwestorzy mogli uczestniczyć w tego typu inwestycjach. Fundusze te muszą być zarejestrowane zgodnie z ustawą o spółkach inwestycyjnych z 1940 r. i zazwyczaj posiadają minimalną kwotę inwestycji wynoszącą 25 000 USD.
Czy REIT są dobrą inwestycją? Inwestowanie w REIT to świetny sposób na dywersyfikację portfela poza tradycyjnymi akcjami i obligacjami i może być atrakcyjny ze względu na wysokie dywidendy i długoterminowy wzrost wartości kapitału.
Ryzyko rynkowe
Fundusze inwestycyjne zajmujące się inwestycjami w nieruchom*ości są przedmiotem obrotu na głównych giełdach papierów wartościowych i podlegają zmianom cen na rynkach finansowych. Oznacza to, że inwestorzy mogą otrzymać mniej niż pierwotnie zapłacili, jeśli sprzedają swoje akcje na giełdzie.
Korzyści z inwestowania w REIT obejmująkorzyści podatkowe, namacalność aktywów i względną płynność w porównaniu z posiadaniem nieruchom*ości fizycznych. Ryzyko inwestowania w REIT obejmuje wyższe podatki od dywidend, wrażliwość na stopy procentowe i ekspozycję na określone trendy na rynku nieruchom*ości.
Historycznie rzecz biorąc, REIT zapewniały ochronę przed inflacjąich wyjątkową zdolność do zwiększania przychodów poprzez zmianę cen czynszów, a także poprzez powiązany z inflacją wzrost wartości portfela, gdyż wzrost wartości kosztów odtworzenia wykazuje silną korelację z inflacją.
Dlaczego REIT mają trudności?
Wyższe stopy procentowe sprawiają, że obsługa zadłużenia jest znacznie droższa. Inwestorzy żądają wyższych rentowności swoich akcji, co powoduje spadek cen akcji. Z kolei niższe ceny akcji utrudniają REIT-om emisję nowego kapitału w celu sfinansowania dodatkowych zakupów nieruchom*ości.
Ponieważ REIT zarządza nieruchom*ością, inwestorzy nie są obciążeni codziennym stresem związanym z pustostanami, najemcami, zarządzaniem czy remontami. REIT wypłacają również inwestorom dywidendy, zapewniając niezawodne źródło pasywnego dochodu.
Kiedy będziesz gotowy zainwestować w REIT,szukać wzrostu zarobków, co wynika z wyższych przychodów (wyższe obłożenie i rosnące czynsze), niższych kosztów i nowych możliwości biznesowych. Konieczne jest także zbadanie kadry zarządzającej nadzorującej nieruchom*ości REIT.
Być może największą zaletą zakupu akcji REIT zamiast wynajmowania nieruchom*ości jestprostota. Inwestowanie w REIT pozwala na dzielenie się wzrostem wartości i dochodami z wynajmu bez angażowania się w kłopoty związane z faktycznym kupnem, zarządzaniem i sprzedażą nieruchom*ości. Dywersyfikacja to kolejna korzyść.
Być może największą zaletą REIT jest toinwestorzy indywidualni mogą uzyskać dostęp do zysków z nieruchom*ości bez konieczności posiadania, obsługiwania lub bezpośredniego finansowania nieruchom*ości. Oferują tani sposób inwestowania na rynku nieruchom*ości.
Fundusze inwestycyjne zajmujące się nieruchom*ościamizmniejszyć barierę wejścia dla inwestorów na rynku nieruchom*ości i zapewnić płynność, regularne dochody i inne korzyści. Będziesz jednak narażony na ryzyko, które nie jest nieodłącznie związane z rynkiem akcji, a dywidendy podlegają zwykłemu podatkowi dochodowemu.
REIT są zwykle popularne wśród inwestorów dochodowych, ponieważsą zobowiązani do wypłaty co najmniej 90 procent swojego dochodu podlegającego opodatkowaniu w formie dywidendy dla akcjonariuszy. Zatem dla inwestorów istnieją dwa sposoby zarabiania pieniędzy na REITach: aprecjacja, gdy cena akcji REIT rośnie i regularna kwartalna wypłata dywidendy.
W przypadku obligacji rządowych inwestor jest wierzycielem rządu.Akcje i REIT nie są gwarantowane i charakteryzują się większą zmiennością niż obligacje.
Przewiduje się, że rynek REIT to zobaczyWzrost o 2,6% rok do roku w 2023 r. Prognozuje się, że rynek REIT będzie rósł w latach 2022–2027 w tempie CAGR wynoszącym 2,8%. Szacuje się, że w latach 2022–2027 wielkość rynku wzrośnie o 333,01 miliarda dolarów.
Akcyjne REITy
REIT-y generują dochody zwynajmowanie nieruchom*ości najemcom. Po pokryciu kosztów działalności REIT kapitałowy wypłaca swoim akcjonariuszom co roku dywidendę.
Jakie są zalety i wady REIT-ów?
Korzyści z inwestowania w REIT obejmują korzyści podatkowe, wymierność aktywów i względną płynność w porównaniu z posiadaniem nieruchom*ości fizycznych. Ryzyko inwestowania w REIT obejmuje wyższe podatki od dywidend, wrażliwość na stopy procentowe i ekspozycję na określone trendy na rynku nieruchom*ości.
References
- https://www.investopedia.com/articles/mortgages-real-estate/10/real-estate-investment-trust-reit.asp
- https://www.schwab.com/stocks/understand-stocks/reits
- https://www.doorloop.com/blog/reits-statistics
- https://www.experian.com/blogs/ask-experian/pros-cons-investing-in-reits/
- https://finance.yahoo.com/news/why-3-reits-too-risky-172903552.html
- https://www.dpimc.com/articles/inflation-rising-rates-recession-oh-my-reits-as-a-road-to-outperformance
- https://corporatefinanceinstitute.com/resources/career-map/sell-side/capital-markets/risk-factors-of-investing-in-reits/
- https://www.reit.com/what-reit/frequently-asked-questions-about-reits
- https://smartasset.com/investing/reit-vs-real-estate
- https://www.fool.com/research/reits-vs-stocks/
- https://www.sofi.com/learn/content/reit-investing-pros-and-cons/
- https://www.investopedia.com/articles/investing/072314/investing-real-estate-versus-reits.asp
- https://www.investopedia.com/articles/investing/040215/key-tips-investing-reits.asp
- https://www.bankrate.com/investing/good-time-to-buy-reits/
- https://www.investopedia.com/terms/r/reit.asp
- https://www.investopedia.com/articles/mutual-funds/090516/landlord-vs-reits-pros-and-cons.asp
- https://www.reit.com/sites/default/files/media/PDFs/REITFactSheetDiversification1.pdf
- https://www.rocketmortgage.com/learn/reit
- https://quizlet.com/609044183/sie-5-flash-cards/